中期票据是企业依照《中期票据（MTN)注册管理办法》规定的条件和程序在银行间债券市场发行的和交易并约定在一定期限内还本付息的有价证券，是中国人民银行响应国务院关于大力发展中国资本市场发展的号召，进一步活跃债券市场，鼓励企业通过发行债券拓宽直接融资渠道，而批准的一项直接融资业务。

　　为贯彻落实集团战略发展规划，拓宽资金来源渠道，我集团计划于2008年12月通过银行间债券市场发行首批15亿元中期票据（注册总额为30亿元，计划分两期发行），目前已获得国家有关主管部门的发行核准。

　　自从今年4月中期票据项目启动以来，在集团主要领导的大力支持下，集团财务部与集团各职能部室、股份公司相关部门、在主承销商中国银行以及其它中介机构的共同努力下，在短短一个星期时间内完成了中期票据发行的所有资料准备工作，并对银行间市场交易商协会的审核反馈意见作出了答复，但由于一些原因国家主管部门暂停了中期票据的发行，导致我集团发行计划暂时搁浅。10月份后，随着国家主管部门对发行中期票据的重新开闸，我集团迅速抓住市场机会，更新了有关申报材料，向银行间市场交易商协会再次提出了发行注册申请，经过多次的修改和反复的沟通，日前协会终于接受了我集团注册申请并下发了接受注册通知书，我集团即将面向市场发行首批中期票据。根据市场情况，目前处于难得的低利率发行窗口阶段，发行中期票据融资成本大约4%左右，远远低于同期银行贷款利率和上半年同期限中期票据融资成本，发行中期票据将使集团获得低成本的大量资金。

　　本次中期票据的发行是中国外运集团第一次以集团整体形象在资本市场上的公开亮相，是集团拓宽融资渠道的一次重大突破，对于集团应对国际金融危机挑战、进一步降低融资成本和财务风险，推动集团整体战略的实施具有十分重大的意义。